دسته‌ها
مقالات آمورشی

بازار بورس تهران و آشنایی با بازارهای مالی جهان

بازارمالی چیست؟

بازار مالی , کل سیستم اقتصاد یک کشوررا به دو بخش واقعی و مالی تقسیم می کند.

بخش مالی بازار را می‌توان به عنوان زیرمجموعه‌ای از نظام اقتصادی تعریف کرد,که در آن وجوه، اعتبارات و سرمایه در چارچوب قوانین و مقررات

مشخص از طرف پس‌انداز کنندگان و صاحبان پول و سرمایه به طرف متقاضیان، جریان دارد,

بازارهای مالی نیز بازارهایی هستند که در آنها داراییهای مالی مبادله می شوند.

داراییهای مالی, داراییهایي مثل:

سهام و اوراق قرضه هستند كه ارزش آنها به ارزش تولیدات و خدمات

ارایه شده توسط شرکتهای منتشر کننده آنها وابسته است.

تفاوت داراییهای مالی با داراییهای واقعی در این است که داراییهای

واقعی ماهیت فیزیکی دارند مانند:اتومبیل، املاک و مستغلات و وسایل منزل.

یکی از راههای سرمایه گذاری ,خرید داراییهای مالی است.

مزیت خرید داراییهای مالی نسبت به خرید داراییهای واقعی از دیدگاه اقتصادی این است

که اولا دارایی واقعی کالای مصرفی است نه وسیله پس انداز و سرمایه گذاری,

دوم اینکه خرید داراییهای واقعی و بدون استفاده نگه داشتن آنها به امید

گرانتر شدن در آینده به معنای بدون استفاده نگه داشتن منابع کشور است

و ارزش افزوده ای ایجاد نمی کند, مگر آنگه از آن استفاده شود.

مثل اینکه شخصی اتومبیل و یا خانه‌ای بخرد و آن را اجاره دهد.

چند نوع از داراییهای مالی عبارتند از:

بازارپول

بازار ارز خارجی

بازار بدهی

بازار سرمایه و…

سپرده های سرمایه گذاری در بانکها، طرح های بازنشستگی که توسط صندوقهای بازنشستگی ارایه می شود،

انواع بیمه نامه های شرکتهای بیمه و در نهایت اوراق بهادار قابل داد و ستد در بورس اوراق بهادار که توسط کارگزاران خرید و فروش می شود.

بازارهای مالی در چند دهه اخیر رشد قابل توجهی داشته و به طور مستمر درحال تکامل و افزایش نقدینگی در جهان است.

وظیفه بازارها:

وظیفه بازارها, گردآوری خریداران و فروشندگان علاقه مند به مشارکت در بازار است.

در واقع تمامی بازارهای مالی در پی گردآوری سرمایه و برقراری ارتباط بین جویندگان سرمایه (قرض گیرندگان) و دارندگان سرمایه (قرض دهندگان) هستند.

اولین بورس اوراق بهادار:

اولین بورس اوراق بهادار در دنیا در شهر آمستردام و توسط اولین شرکت

چند ملیتی به نام «کمپانی هند شرقی هلند» پدیدار شد.

به همین نحو، اولین شرکتی بود که سهام منتشر کرد.

این شرکت با وجود بازاری برای سهام و اوراق قرضه خود، احتمالاً

قویترین اقتصاد در تاریخ جهان را داشته است.

کلید موفقیت این شرکت درحقیقت حضور «عموم» در مالکیت آن بوده است.

تعریف بازار فارکس:

یکی دیگر از بازارهای مالی دنیا,فارکس می باشد.

فارکس, بازاری بین المللی است, بزرگترین و شناورترین بازار مالی

دنیاست که معاملات روزانه آن از پنج تریلیون دلار فراتر می رود که هیچ

بازاری نمی تواند با این بازار رقابت کند زیرا حجم نقدینگی در این بازار بسیار بالاست.

مقایسه گردش مالی روزانه بازار فارکس با دیگر بازارهای مالی:

بازار فارکس , تبادل ارز خارجی هست که در این بازار میتوان برابری

ارزهای مختلف را در برابر هم معامله کرد,

که این معامله هارو میتوان از طریق کارگذاری های معتبر فارکس انجام داد.

کارگزاری  های فارکس ,تمامی جفت ارزها، سهام های آمریکا، ارزهای

دیجیتال، طلا، نفت ، شاخص های بورس و هزاران دارایی دیگر را برای

معامله در اختیارمشتریان می گذارند.

فارکس یعنی برابری ارزها:

برای مثال, نرخ برابری پوند به دلار برابر با 1.30 میباشد.

GBP/USD >>>1.30

این عدد یعنی اینکه اگر شما یک پوند بدهید، 1.30 دلار به شما میدهند

و یا مثلا 100000 پوند بدهید, 130000 دلار به شما میدهند.

فارکس بازار پر نوسانی هست و از طرفی دیگر علاوه بر تمام نوساناتی که دارد، بازار امنی هست,

امنیت به این معنا است که شما در جفت ارزها کمتر حرکات غیر قابل تصور میبینید،

ارزی را نداریم که یک شبه نابود شود.ولی سایر دارایی ها این ویژگی را دارند.

تاریخچه فارکس:

تا پیش از جنگ جهانی اول سیستم استاندارد طلا مورد استفاده

کشورها قرار می گرفت، که براساس این سیستم ارزش هر ارز به میزان طلایی بستگی داشت که پشتوانه آن بود.

به طور مثال ارزش هر اونس طلا برابر 6.5 دلار آمریکا و 3.17 پوند

انگلستان بوده است،در نتیجه قیمت هر پوند انگلیس برابر 2.05 دلار

محاسبه می شده است.

در قالب این سیستم، نرخ ارز کشورها دارای ثبات نسبی بود ونوسانات

زیادی صورت نمی پذیرفت اما با آغاز جنگ جهانی اول این سیستم دیگر

کارایی نداشت و کشورها تا پایان جنگ جهانی دوم از نظام های ارزی

متفاوتی برای حفظ ارزش پول ملی استفاده می کردند.

در پایان جنگ جهانی دوم، تمام جهان به شدت هرج و مرج را تجربه می

کرد که دولت های اصلی غربی احساس نیاز به ایجاد یک سیستم

برای ایجاد ثبات در اقتصاد جهانی را داشتند

سیستم برتون وودز:

این سیستم به عنوان “سیستم برتون وودز” شناخته می شود

که در حقیقت این سیستم به صورت توافقی نرخ ارز دلار در برابر طلا را

تعیین می کند که اجازه می داد تمام ارزهای دیگر نسبت به دلار آمریکا

تنظیم شوند.

با این سیستم، نرخ برای مدت کوتاهی تثبیت شد،

اما با توجه به اینکه اقتصادهای بزرگ جهان شروع به تغییر و رشد با

سرعت های مختلف کردند،قوانین سیستم به زودی منسوخ و محدود شد.

درسال 1971، قرارداد برتون وودز لغو شد و با یک سیستم ارزیابی ارز

دیگر جایگزین شد. ایالات متحده در صندلی قدرت بود و دنیا را کنترل

می کرد، بازار ارز به شناور آزادی تبدیل شد، که در آن نرخ ارز توسط

عرضه و تقاضا تعیین شد,در ابتدا، تعیین نرخ ارز منصفانه دشوار بود، اما

پیشرفت تکنولوژی و ارتباطات در نهایت باعث شد که همه چیز آسانتر

شود.

پس از دهه 1990، به لطف کامپیوترها و رشد سریع اینترنت, بانک ها

شروع به ایجاد سیستم عامل های تجاری خود کردند, بازار فارکس در

ابتدا محل تعامل بانک های مرکزی بود,اما تحولات فوق و کاهش نقش

دولت ها در اقتصاد سبب گردید بانک های تجاری، شرکت های تجاری،

کارگزاران و بورس بازان نیز در این بازار حضور یابند.

وسرانجام در سال 1993، کشورهای اروپایی با افزایش دامنه تغییرات

ارزها تا 15%، زمینه حضور معامله گران خرد را فراهم نمودند.

تاثیر فناوری بر بازار فارکس:

از سویی با پیشرفت فناوری اطلاعات ابزارهای لازم جهت انجام معاملات

در فضای مجازی (اینترنت) در اختیار معامله گران فوق قرار گرفت،

بطوری که امروز شاهد گسترش بکارگیری این فناوری در بازار فارکس

می باشیم.این سیستم عامل ها (پلت فرم ها) برای دادن قیمت به طور

زنده به مشتریان خود طراحی شده تا بتوانند بلافاصله خودشان ترید کنند.

در همین حال، بعضی از ماشین آلات بازاریابی هوشمند با استراتژی

تجاری مبتنی بر اینترنت برای تریدرهای فردی معرفی شدند,

این موسسات به عنوان “کارگزاران خرده فروشی فارکس” شناخته

شدند و این شرایط، کار را برای ترید فردی در اندازه و میزان کوچکتر فراهم ساخت.

بر خلاف بازار بین بانکی که اندازه تجاری استاندارد یک میلیون واحد است،

کارگزاران خرده فروشی به افراد اجازه تجارت را با اندازه 1000 واحد را دادند

در گذشته، تنها دلالان بزرگ و صندوق های سرمايه گذاری بودجه ها

می توانستند ارز ترید کنند، اما به لطف کارگزاران خرده فروش فارکس و

اینترنت شرایط تغییر کرد. با سختی موانع ورود، هر کسی فقط می

توانست با یک کارگزار تماس بگیرد، یک حساب را باز کند، پولی را

سپرده و تجارت فارکس را براحتی از خانه اش کنترل کند.

خرید و فروش  در بازار فارکس به چه معناست؟

 به عنوان مثال ما جفت ارز  یورو به دلار را میخریم در اینجا ما نسبت به

بالا رفتن قیمت یورو و پایین رفتن قیمت معامله می کنیم,

درحقیقت یورو را خریدیم و دلار را فروختیم و یا فرض کنید پوند به دلار را

میفروشیم,

نظرما این بوده که قیمت پوند میریزد و دلار قوی میشود

به عبارتی دیگر دلار را خریده ایم و پوند را فروخته ایم

معامله گرها در بازار فارکس ارزهایی را معامله میکنند که سود زیادی

داشته باشند.

آموزشهای تخصصی لازم برای معامله در بازار فارکس:

آموزش تحلیل تکنیکال

آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال

تحلیل تکنیکال چیست؟

در بازار فارکس ، ما برای اینکه سود بیشتری کنیم و پول بیشتری

دربیاریم  از قانون روندها استفاده میکنیم.

هر دارایی یک روندی دارد، یک نموداری دارد، و یک تحلیل تکنیکالی،

برای مثال شرکت گوگل روزی در بازار سهام عرضه شد، آهسته آهسته

رشد کرد و امروز یک شرکت بالغ و بزرگ است. با درآمدی غیر قابل

تصور.بعضی وقت ها قیمتش پایین آمده، برای اینکه معامله گران فکر

میکردند شرکت ارزشمندی نیست، و بعضی وقت ها رشد کرده، چونکه

پروژه های فوق العاده ای در حال انجام داشته است. ما میتوانیم همه

چیز رو تحلیل کنیم، چون این قانون زندگی است.

ما میتوانیم همه چیز رو تحلیل کنیم، چون این قانون زندگی است.

پایه ی تمامی نوسانات بازار در ذهن ما هست، در ترس و طمع ما هست.

به طور مثال ,شما میخواهید طلا بخرید، شما نمیخواهید بیشتر از 1600

دلار برای هر اونس طلا بدهید، برای اینکه شما میترسید پولتان را از

دست بدهید.

در واقع شما از شکست میترسید.

اصولا بازارها به وسیله احساسات مردم حرکت میکنند،

توسط ذهنیتشون از بازار، طمع به دست آوردن پول بیشتر،  ترس از

شکست، و امید موفقیت.

بازارها محل تقابل احساسات مختلف، نظرات متفاوت و رویاهای مردم هستند.

تحلیل تکنیکال:

تحلیل تکنیکال به ما کمک میکند که احساسات بازار، دیدگاه بازار و

روانشناسی معامله گران را متوجه بشویم.

هنر تحلیل تکنیکال (با تاکید بر واژه‌ی هنر) تشخیص زمان تغییر روند

قیمتها در نخستین مراحل تغییر قیمت و سوار شدن بر موج جدید

قیمتهاست. تا زمانی که شواهد جدید نشان بدهد که روند جدیدتری در

حال شکل گیری است و تحلیل گر تکنیکال، قبل از اینکه تمام بازار،

متوجه تغییر روند بشود، تصمیم های سرمایه گذاری جدید را اتخاذ می کند.

واژه تکنیکال:

واژه تکنیکال وقتی در مورد بازارها و معاملات مورد استفاده قرار می‌گیرد،

معنایی بسیار متفاوت از معنای رایج آن دارد.

استفاده از تحلیل تکنیکال برای بررسی یک بازار،

به این معناست که به جای توجه به خود کالا و خدماتی که در آن بازار

معامله می‌شود، فقط به رفتارهای بازار توجه کنیم.

تحلیل تکنیکال، دانش ثبت تاریخچه معاملات است

(معمولاً به صورت نمودارهای گرافیکی) و سپس پیش بینی روندهای محتمل در آینده بازار است.

تعریف تحلیل تکنیکال را می‌توان به سه صورت مطرح کرد:

1:تحلیل نوسانهای گذشته قیمت با انگیزه پیش بینی تغییرات آینده قیمت

2:تحلیل مبتنی بر رفتارهای بازار از طریق مطالعه نمودار قیمت، میانگین

متحرک قیمتها، حجم معاملات، حجم معاملات باز، شکل گیری الگوها و

سایر شاخص های تکنیکال

3:روشی برای پیش بینی قیمت کالاها بر اساس الگوی تغییرات قیمت و

تغییرات حجم معاملات بدون در نظر گرفتن عوامل بنیادین بازار

تحلیل فاندامنتال یا بنیادی چیست؟

تحلیل فاندامنتال علم ارزیابی متغیرهای اقتصادی، مالی و دیگر موارد

تغییرپذیر درباره یک دارایی است که باعث می‌شود بتوان ارزش حقیقی

فعلی و احتمالی آن در آینده را تعیین کرد.

به بیان دیگر در تحلیل بنیادین یا همان فاندامنتال تحلیل‌گر به بررسی و

تحلیل شرایط یک پروژه,یا شرکت از جنبه‌های مختلف می‌پردازد و اخبار

و رویدادهای مهم آن را دنبال می‌کند.

آنالیز تمام جوانب و عوامل موثر بر یک پروژه یا شرکت به‌طوری که بتوان

ارزش ذاتی و پتانسیل‌های بالقوه آن را تشخیص داد,به عنوان تعریف تحلیل فاندامنتال شناخته می‌شود.بازارهای مالی در دنیا دارای تنوع

زیادی هستند.

بازارهای مالی در دنیا دارای تنوع زیادی هستند.

شاید بازارهایی که بیشتر برای ما اهمیت دارند و اکثر تریدرها در این

بازارها مشغول به فعالیت هستند ,بازارهایی مانند بورس ایران مانند

سهام شرکت های مختلف، بورس جهانی یا فارکس، ارزهای دیجیتال

مانند بیت کوین و بازار طلا داخلی و خارجی باشد.

عوامل مهم در بازار فارکس:

تحلیل فاندامنتال یا بنیادی در هر یک از این بازارها فاکتورها و عوامل

مختلفی دارد که باید بررسی و تحلیل شود.

برای تحلیل بنیادی در بازار بورس ایران معمولاگزارشات مالی شرکت ها

در بازه های زمانی سه ماهه، شش ماهه و سالانه بررسی می شود.

همچنین اخبار سیاسی و اقتصادی کشور و نرخ ارز معمولا تاثیر زیادی

می تواند بر روی قیمت سهام و ارزش یک شرکت یا صنعت داشته باشد.

مثلا افزایش نرخ دلار یا تحریم یک صنعت کاملا بر روند بلند مدت یک

شرکت و صنعت تاثیر مستقیم و عمیقی دارد.

در تحلیل بنیادی بورس های بین المللی و بازار فارکس اخبار اقتصادی و

سیاسی، تغییر نرخ بهره کشورها، گزارشات مالی کشورهای مختلف و

روابط بین دو یا چند کشور بر روی قیمت ارزها تاثیر گذار است.

در تحلیل بنیادی بازار ارزهای دیجیتال مانند :

بیت کوین یا هر ارز دیجیتال دیگری، ارزش کل بازار یا مارکت کپ، حجم

معاملات، میزان تراکنش ها، استخراج، نوع پروژه و آینده آن، مورد قبول

بودن توسط کشورها و شرکت های دیگر، اخبار سیاسی و اقتصادی

جهانی کاملا بر روی قیمت تاثیر مستقیم و مهمی خواهد داشت

تفاوت تحلیلگر بنیادی با تحلیلگرتکنیکال:

تحلیلگر بنیادی معتقد است که ارزش ذاتی و حقیقی اوراق بهادار را میتوان با مطالعه و بررسی عواملی نظیر:

عواید، محصولات، مدیریت، صورتهای مالی شرکت و سایر عوامل بنیادی بدست آورد.

تحلیلگران تکنیکال, تحلیلگران بنیادی را به خطارفتن متهم نمیکنند.

با این حال، اعتقاد دارند که تحلیل های بنیادی روشهای طولانی و دشوار هستند.

تحلیلگران تکنیکال, همچنین اعتقاد دارند که می توانند ابزارهای فنی مختلفی نظیر:

نمودارها را برای تعیین اوراق بهاداری که کمتر از ارزش ذاتی قیمت گذاری شده اند به کار ببرند.

بازار بورس ایران:

بورس اوراق بهاداردر ایران ، به سال ۱۳۱۵ برمی‌گردد.

در این سال، یک کارشناس هلندی و یک کارشناس بلژیکی به‌منظور

بررسی و اقدام در مورد تهیه و تنظیم مقررات قانونی به ایران آمدند؛ اما

مطالعات آن دو، با آغاز جنگ جهانی دوم متوقف شد.

در سال ۱۳۳۳، مأموریت تشکیل آن به اتاق بازرگانی و صنایع و معادن،

بانک مرکزی و وزارت بازرگانی محول شد.

این گروه، پس از ۱۲ سال تحقیق و بررسی، در سال ۱۳۴۵ قانون و

مقررات تشکیل بورس اوراق بهادار تهران را تهیه کردند.

لایحه تشکیل بورس ایران:

لایحه تشکیل آن در اردیبهشت ۱۳۴۵ در مجلس شورای ملی تصویب

شد. در پانزدهم بهمن ۱۳۴۶، بورس تهران، با ورود سهام بانک صنعت و معدن و نفت پارس آغاز به کار نمود.

از سال ۱۳۴۶ تا ۱۳۵۷، تعداد شرکت‌ها و موسسه‌های پذیرفته‌ شده در

بورس اوراق بهادار تهران از ۱۰ بنگاه اقتصادی با سرمایه ۶/۲ میلیارد

ریال به ۱۴۲ شرکت با بیش از ۳۰۸ میلیارد ریال افزایش یافت.

بعد ازانقلاب پنجاه و هفت ,تعداد شرکت‌های پذیرفته‌شده از ۱۰۵

شرکت، به ۵۶ شرکت در پایان سال ۱۳۶۷کاهش یافت.

علت این امر، تملک بسیاری از بنگاه‌های اقتصادی توسط دولت بوده است.

وقایع مهم بورس ایران:

(در اثر ملی شدن بانک‌ها، بیمه و برخی صنایع کشور، تعداد زیادی از

بنگاه‌های اقتصادی پذیرفته‌ شده در بورس از آن خارج شدند) رکود شدید

بازار بورس در طی هشت سال جنگ ,نیز از وقایع مهم بورس ایران

محسوب می‌شود.

در حال حاضر، چهار بورس بزرگ کشور تحت نظارت سازمان بورس و

اوراق بهادار فعالیت می‌کنند:

بورس اوراق بهادار:

بورس اوراق بهادار تهران که در آن، سهام شرکت‌ها و سایر اوراق بهادار مانند اوراق مشارکت خریدوفروش می‌شود.

فرا بورس ایران:

که در آنجا هم سهام شرکت‌هایی که بنا به دلایلی موفق به پذیرش در بورس اوراق بهادار تهران نمی‌شوند، مورد دادوستد قرار می‌گیرد.

بورس کالای ایران:

که در آن انواع کالاها مانند محصولات پتروشیمی، فلزات، محصولات

کشاورزی و قراردادهای آتی سکه و… خریدوفروش می‌شود.

 ودر نهایت بورس انرژی که به‌ تازگی تأسیس ‌شده و در آن، حامل‌های

انرژی با محوریت برق، به‌عنوان یکی از مهم‌ترین حامل‌های انرژی، خرید و فروش شود.

تعریف شاخص کل در بورس:

شاخص، در مفهوم کلی، معیاری است که براساس آن میتوان چیـزی را تشخیص داد.

در بورس هم، شاخصها، در واقع معیار‌های مهمی هستند که با بررسی و تحلیل آنها،

میتوان وضعیت گذشته و حال بورس را از جنبه‌های مختلف، ارزیابی و حتی روند آینده بورس را پیشبینی کرد.

بنابراین، طبیعتا باتوجه به نقش بسیار مهمی که شاخص‌های بورس، در

تصمیمگیری سرمایه گذاران ایفا میکنند،

نوسانات شاخص‌ها نیز برای سرمایه گذاران بسیار حائز اهمیت است.

تعریف دیگر شاخص کل:

شاخص کـل که به آن شاخص قیمت و بازده نقدی هم میگویند، بیانگر

سطح عمومی قیمت و سود سهام شرکت‌های پذیرفته شده در بورس است،

به بیان ساده تر، “تغییرات شاخص کل در واقع بیانگر میانگین بازدهی سرمایه گذاران در بورس است.

مقایسه بازار فارکس با بورس ایران:

شما می توانید در بازاز فارکس بیست وچهار ساعته معامله کنید.

معاملات فارکس ازشهر سیدنی پایتخت استرالیا از یکشنبه ساعت 12

شب به وقت ایران,شروع می شود,که معمولا بین ۴ تا ۵ صبح بازار ژاپن

شروع به کار می کند.

ساعت 10 تا 11 صبح بازار اروپا باز می شود و در نهایت به آمریکا می

رسد و بورس آمریکا آخرین معاملات این بازار ۲۴ ساعته است.

شما میتوانید دراین بازار بیست و چهار ساعته, خرید و فروش  کنید

ولی در بورس ایران فقط, سه ساعت و سی دقیقه در روز, وقت دارید  که معامله کنید. 

اهرم:

در بازار فارکس کارگزاران بیش از 100 برابر پولی که در حساب هست

اعتبار معاملاتی میدهند که به آن اهرم میگویند،

اما در بازار بورس فقط می توانیم با پول خودمان معامله کنیم

به عنوان مثال ما 1000 دلار پول داریم و میخواهیم با آن سرمایه گذاری کنیم.

اگر وارد بازار بورس سنتی شویم، با 1000 دلار میتوانیم 5 عدد سهم اپل

بخریم که تقریبا میشود 1000 دلار.

اما اگر وارد بازار فارکس شویم، با پولمان میتوانیم صد اونس طلا و یا 1

لات دلار آمریکا به دلار کانادا بخریم که می شود 100000 دلار,

بنابراین پتانسیل سود بازار فارکس به دلیل وجود اهرم بسیار بیشتر

است, ما با 1000 دلار خود بیش از 100000 دلار خرید کردیم.

کسب سود:

امکان کسب سود از کاهش قیمت ها در بازار فارکس,ما میتوانیم از

کاهش قیمت ها هم سود کنیم.

اما در بازار بورس فقط میتوانیم از افزایش قیمت ها پول کسب کنیم.

در بازار فارکس معاملات دو طرفه هست ولی در بورس معاملات یک طرفه میباشد.

مثال:

در سال 2008 بازار سهام سقوط کرد, هرکسی که میتوانست به جای

خرید در بازار,فروش بزند و از پایین آمدن قیمت ها سود کند میلیاردر شده بود.

در بازار فارکس این امکان وجود دارد،

هنگامی که ارزش پوند نسبت به دلار در سال 2017 کاهش پیدا کرد.

بسیاری از معامله گران پوند را فروخته بودند و از فروش پوند سود

کسب کردند.

در حالی که در بازار بورس فقط میتوانیم از بالا رفتن قیمت ها سود کنیم.

تنوع دارایی  ما در بازار فارکس فعالیت میکنیم، فقط به ارزها دسترسی

نداریم. میتوانیم بسیاری از دارایی های دیگر را معامله کنیم.

در واژه بازار فارکس به معنای بازار برابری ارزهاست

اما امروزه کارگزاری و بروکرهای فارکس  دسته بندی دارایی های

بیشتری ارائه میدهند که معامله گران میتوانند,در آن بازارها نیز سرمایه

گذاری کنند.

به عنوان مثال امروزه شاخص های بورس، طلا، نفت، نقره و…عضو جدا

نشدنی کارگزاری های بازار فارکس هستند,

در حالی که در بازار بورس ما فقط میتوانیم سهام خرید و فروش کنیم و

از بالا رفتن قیمت سهام ها سود کسب کنیم.

به طور خلاصه بازار بورس عضو دسته بندی بازارهای سنتی هست.اما

بازار فارکس و مشتقه بازارهای مدرن تری هستند و ویژگی های

معاملاتی جذاب تری دارند.

محدودیت نقد شوندگی در بورس ایران:

بعضی اوقات شما مجبورید که در لحظه سهامتون را بفروشید یا به هر

دلیل به پول نیاز دارید, ولی خریدار نیست و شما مجبورید بعد از ۳ تا ۴

درصد ,پایینتر از قیمت تابلو فروش انجام بدهیم که ممکن است حتی اگر

حجم فروش آن بالا ,باشد منجر به صف شدن سهم بشود.

عمق بازاربورس تهران, کم حجم است و  ارزش معاملات در این بازار کم است.

ولی در بازار فارکس ارزش معاملات آنقدر بالاست که شما هر لحظه

اقدام کنید و تصمیم بگیرید نمادی را بفروشید,در کسری از ثانیه این

اتفاق می افتد وبه قیمت تابلو به نقدینگی مورد نیازتون می رسد.

حجم مبنا در بورس ایران

حجم مبنا در سال ۱۳۸۲ توسط سازمان بورس و اوراق بهادار به

سردبیری حسین عبده تبریزی شکل گرفت.

در ابتدای این قانون، اساس بر این بود که ۱۵ درصد از کل سهام یک

شرکت بورسی طی یک سال مورد معامله قرار گیرد و روزهای کاری

سال ۲۵۰ روز در نظر گرفته شده بود.

بر این اساس حجم مبنای روزانه یک سهم، ۰.۰۰۰۶ (شش ده‌هزارم)

کل سهام شرکت در نظر گرفته شد تا قیمت اصلی/ پایانی بتواند نوسان

کند.

تغییرات در حجم مبنا:

این قانون در سال ۱۳۸۳ از ۱۵ درصد به ۲۰ درصد افزایش یافت و حجم

مبنای روزانه سهم به ۰.۰۰۰۸ (هشت ده‌هزارم) تغییر کرد؛

اما از سال ۱۳۹۳ به بعد به ۱۰ درصد کاهش یافته و تا به امروز ثابت مانده است؛

بنابراین حجم مبنای روزانه یک سهم به ۰.۰۰۰۴ (چهار ده‌هزارم) تبدیل

گردید و ابتدای هر هفته در صفحه نماد هر سهم قرار می‌گیرد.

نکته: در تمام شرکت‌های بورسی در حال حاضر باید ۱۰ درصد از تعداد

سهام کل شرکت در یک سال مورد معامله قرار بگیرد تا قیمت اصلی/پایانی آن بتواند به بالاترین یا پایین‌ترین حد خود برسد.

دسته‌ها
کتاب ها کناب ها

استراتژیهای عملی امواج الیوت


آنالیز امواج الیوت چیست؟

امواج الیوت فهرستی از الگوهای نموداری شناخته شده است .

این الگوها برای تشخیص اینکه بازار پیش رو یا اصلاحی بسیار مفید

است دانستن اینکه در موج پیشرو هستیم یا اصلاحی ,روند اصلی را نیز برای ما هویدا می کند وضعیت بازار معلوم می نماید.

همینطور برای ما بسیار مفید هست که با این علم ماکزیمم حرکت بازار را برای حفاظت از حد ضرر تعیین کنیم .

اساس الگوهای الیوتی ۵ موجی و سه موجی:

پایه و اساس امواج الیوت این است که بیشتر روندها در جهت مسیر

اصلی به صورت ۵ موجی و در جهت خلاف روند اصلی به صورت ترکیبات سه تایی ظاهر می شوند.

خیلی ساده است که بازار معمولاً به صورت سه تایی یا پنج تایی ظاهر می شود.
یک روند ۵ موجی پیش‌رو و ۳ موجی یا اصلاحی از نوع پیچیده هر یک

مشخصات ساختاری دارند که ما در این سری آموزش به تفصیل در مورد آن صحبت خواهیم کرد .

یک هدف مهم تئوری شناسایی ساختار موج است که تشخیص دهیم که ۳ موجی است یا ۵ موجی .

قوانین امواج الیوت سه موجی :

این سه قانون معمولاً مربوط به دیتای بسته شده روزانه میباشد .

موج 2 نباید کل موج ۱ را بپوشاند به عبارت دیگر موج دو نباید صددرصد موج قبل را بپوشاند.

موج سه نباید کوتاه ترین موج در امواج سه گانه پیشرونده ۱ و ۳ و ۵ باشد .

موج ۴ نباید در محدوده موج یک بسته شود یا عبارتی وارد حریم موج یک بشود.

این قوانین بی نهایت برای تایید یا بی اعتبار بودن یک الگوی الیوتی مفید و کارا می باشد.

هر وقت اطلاعات بین روزی یا تایمر ساعتی استفاده می کنید از الگو و

خطوط راهنمای مرتبط با دیتای قیمت بسته شدن روزانه آگاهی داشته باشید.

چرا آنالیز الگو مهمترین بخش داینامیک تریدینگ میباشد؟

آنالیز الگوها به ما کمک می‌کند تا تعیین کنیم بازار پیش رو هست یا

اصلاحی.

آنالیز الگوها به ما کمک می‌کند تا تعیین کنیم که وضعیت کنونی بازار در

حالت پیش رو قرار دارد یا اصلاحی .

آنالیز الگوها به ما کمک می کند تا قیمت ها و زمان های موثر را در یک

روند پیش رو یا اصلاحی پیش بینی کنیم.

در زیر,ما چند مثال را بررسی خواهیم کرد تا مخاطب به خوبی فکر کرده

و وضعیت یک الگو را بیاموزد و همچنین برای معتبر کردن یا بی اعتبار

کردن الگو ها ساختار چگونه باید باشد.

هر موقعیت الگوی می‌تواند در شکل تشخیص داده شود اما اگر شما

مفاهیم بنیادی الگو و خطوط راهنما را در فکرتان تجسم کنید شما به

راحتی قادر خواهید بود موقعیت‌های بسیار مناسب را شناسایی کنید

در اینجا ما یک مرور سریع بر آنچه که در تحلیل می خواهیم انجام بدیم می کنیم .

دسته‌ها
کتاب ها کناب ها

کتاب مدیریت استرس

مدیریت استرس:


همه انسانها در جوامع و فرهنگهای مختلف در مقاطعی از زندگی استرس را تجربه می کنند .

واژه استرس که در زبان فارسی فشار یا فشار روانی و یا تنش روانی ترجمه شده در مکالمه های روزمره بسیاری از افراد دیده می شود .

به طور مثال افراد موقعی که نگران هستند ,می‌گویند: استرس دارم یا اینکه می‌گویند همیشه سر امتحان استرس میگیرم .

در حالی که این کاربرد از کلمه استرس به معنای اضطراب نگرانی و ترس و وحشت صحیح نیست.

در واقع هر جا که تغییری در زندگی روی دهد فرد با استرس روبرو شده است و این یعنی دوباره سازگار شدن فرد با شرایط و موقعیت های جدید.

لازاروس وسلیه با توجه به یافته های علمی جدیدتر ,استرس را اینگونه تعریف می کند.

استرس:

مقابله با یک تهدید ادراک شده واقعی یا خیالی نسبت به سلامت روانی ]جسمانی ,هیجانی و معنوی فرد منجر به یک تهدید به حساب می‌آید.

ممکن است برای دیگری تهدید شمرده نشود به عبارت دیگر اجرای

فرآیند ارزیابی فرد از تجارب تنش زای محیط است که منجر به تجربه‌های

هیجانی به نام استرس می‌شود و با تغییرات بیوشیمیایی روان

شناختی و رفتاری همراه است.

اهمیت استرس امروزه بشر به صورت مداوم با تغییر شرایط و موقعیت های مختلف روبرو می شود و استرس بخش جدا ناشدنی هر تغییری است.

استرس به عنوان طاعون قرن بیست و یکم شناخته شده است چرا که

علت اصلی مرگ و میر تا قبل از سال ۱۹۹۵ بیماری ها عفونی بوده در

حالی که شایع‌ترین علل مرگ و میر در ایالات متحده آمریکا در سال ۲۰۰۰ به ترتیب زیر گزارش شده است :

بیماری‌های قلبی ,سرطان ,بیماری‌های عروقی, بیماری‌های ریوی مزمن

تصادف و اشتباهات پزشکی اگرچه علت این بیماریها, سیستمی

جسمانی است اما فشارهای ناشی از سبک زندگی قرن اخیر در شکل‌گیری این بیماری ها نقش دارد.

از طرفی آمارها نشان می‌دهد که ۴۳ درصد آدم ها عوارض ناشی از استرس را تجربه می‌کنند.

۷۵ درصد از مراجعه به پزشک به دلیل عوارض ناشی از استرس است .

استرس با ۶ دلیل اصلی مردمی, پیوندی نزدیک دارد این دلایل عبارتند از :

بیماری قلبی, سرطان, تصادف,مشکلات حنجره.

استرس,فاجعه خطرناک محل کار نامیده شده است .

استرس در محل کار باعث کاهش بازدهی وبهره وری می شود.

زیان ناشی از استرس در محل کار در ایالات متحده آمریکا در سال ۲۰۰۳ ۳۰۰ میلیون دلار برآورد شده است.

با توجه به آنچه گفته شد مدیریت استرس از دیدگاه فردنگر و جامعه نگر دارای اهمیت ویژه است .

نشانه‌های استرس با وجود اینکه استرس تجربه طبیعی است و نقش

اساسی در تداوم و بقای انسان داشته و درازمدت اثرات ناخوشایندی بر ابعاد مختلف زندگی به جای می‌گذارد.

این آثار که در جنبه های مختلف دیده می شود نشانه های استرس نامیده می شود که در چهارباغ جسمانی و رفتاری هیجانی و شناختی دسته بندی میشود..

نشانه های جسمی استرس :


سردرد, سوءهاضمه ,مشکلات گوارشی, درد پشت گردن ,گرفتگی

گردن و شانه ها ضربان قلب سریع ,درد معده, عرق کردن کف دست

نفس نفس زدن ,تند و سختی نفس کشیدن, سرد شدن دست و پا

,بی قراری, سرگیجه, وزوز کردن گوش ,زود خسته شدن, یبوست, تنش عضلانی و اسهال.

نشانه های هیجانی :

زودرنجی ,عصبی بودن, اضطراب ,خستگی و کسالت به سادگی به

گریه افتادن ,فشار مفرط ,خشم, تنهایی ,کلافگی, غمگینی, افسردگی

دمدمی مزاج شدن ,احساس ناتوانی ,احساس درماندگی.

نشانه های شناختی:

مشکل در تفکر, مشکل در تصمیم گیری ,مشکل در تمرکز ,نگرانی

دائمی ,فراموشکاری, از دست دادن حس طنز ,خود انتقادی ,از دست دادن خلاقیت ,بدبینی, توقع بیش از حد از دیگران .

به طور خلاصه دانستن علایم و نشانه‌های استرس به فرد کمک می‌کند

تا دریابد که چقدر تحت استرس قرار دارد و به این ترتیب تدبیری برای

مدیریت استرس و مقابله با شرایط استرس اندیشة هشدار دهنده در مورد استرس در پنج سطح قابل مشاهده هستند.

دسته‌ها
کتاب ها کناب ها

کتاب فیزیک مالی

ﭘﺎﯾﺎن ﻗﺮن، ﯾﺎ ﻫﻤﺎن ﺳﺎل . ﭘﺎرﯾﺲ ﺑﺎ ﭘﯿﺸﺮﻓﺖ آﻣﯿﺨﺘﻪ ﺑﻮد.

در ﺷﺮقِ ﺷﻬﺮ، ﺑـﺮج ﺟﺪﯾـﺪﮔﻮﺳﺘﺎو اﯾﻔﻞ ﮐﻪ ﻫﻨﻮز در ﭼﺸﻢ ﭘﺎرﯾﺴﯽ

ﻫﺎﯾﯽ ﮐﻪ در ﺳﺎﯾﻪ ي آن زﻧﺪﮔﯽ ﻣـﯽ ﮐﻨﻨـﺪ، ﭼﯿـﺰ ﺑـﺪﻧﻤﺎي ﺑﺤﺚ ﺑﺮاﻧﮕﯿﺰي اﺳﺖ – ﺑﺮ ﻋﺮﺻﻪ ي ﻧﻤﺎﯾﺸﮕﺎه ﺑﯿﻦ اﻟﻤﻠﻠﯽ ﺳـﺎل1889 ﻗـﺪ ﮐﺸـﯿﺪه ﺑـﻮد.

در ﺷـﻤﺎل، در ﮐﻮه ﭘﺎﯾﻪ ي ﻣﻮن مارت ، ﺑﺘﺎزﮔﯽ ﮐﺎﺑﺎره ی جدید مولن روژ ﺑﺎ

ﭼﻨـﺎن ﻫﯿـﺎﻫﻮﯾﯽ اﻓﺘﺘـﺎح ﺷـﺪه ﺑـﻮد ﮐـﻪ وﻟﯿﻌﻬﺪ اﻧﮕﻠﺴﺘﺎن را ﺑﺮاي دﯾﺪن ﻧﻤﺎﯾﺶ از ﺑﺮﯾﺘﺎﻧﯿﺎ ﺑﻪ آن ﺟﺎ ﮐﺸﺎﻧﺪه ﺑﻮد.

ﻧﺰدﯾﮏ ﺗﺮ ﺑﻪ ﻣﺮﮐـﺰ ﺷـﻬﺮ، از ﺣﻮادث ﻏﯿﺮﻣﻨﺘﻈﺮه اي در ﻣﺤﻞ ﻫﻨﻮز ﺗﺎزه ﺳﺎز

و ﻣﺠﻠﻞ اﭘـﺮاي ﺷـﻬﺮ، ﭘﺎﻟـﻪ گرنیه, ﺣـﺮف ﻣـﯽ زدﻧـﺪ, ﺣﻮادﺛﯽ ﮐﻪ ﺣﺪاﻗﻞ ﺑﻪ ﻓﻮت ﯾﮏ ﻧﻔﺮ ﻣﻨﺠﺮ ﺷﺪه ﺑﻮد ﮐﻪ زﯾﺮ ﺳﻘﻮط ﭼﻠﭽﺮاغ ﮐﺸﺘﻪ ﺷـﺪه ﺑـﻮد.

ﺷـﺎﯾﻌﻪ ﻣﯽ ﮔﻔﺖ ارواح ﺳﺎﺧﺘﻤﺎن را ﺗﺴﺨﯿﺮ ﮐﺮده اﻧﺪ. ﻓﻘﻂ ﭼﻨﺪ ﺑﻠﻮك

ﺳﺎﺧﺘﻤﺎﻧﯽ آن ﻃﺮف ﺗﺮ در ﺷﺮق ﭘﺎﻟﻪ ﮔﺮﻧﯿﻪ ﻗﻠـﺐ ﺗﭙﻨـﺪه ي اﻣﭙﺮاﺗـﻮري ﻓﺮاﻧﺴـﻪ واﻗـﻊ ﺷﺪه ﺑﻮد: ﺑﻮرس ﭘﺎرﯾﺲ؛ ﺑﻮرس ﻣﺎﻟﯽ اﺻﻠﯽ ﭘﺎﯾﺘﺨﺖ.

ﺳﺎﺧﺘﻤﺎن ﺑﻮرس:

در ﮐﻮﺷﮑﯽ واﻗﻊ ﺑﻮد ﮐﻪ ﻧﺎﭘﻠﺌﻮن ﺑﻪ ﻋﻨﻮان ﻣﻌﺒﺪ ﭘﻮل ﺳﺎﺧﺘﻪ ﺑﻮد، ﭘله

ﺑیروﻧﯿﻫﺎي اﯾﻦ ﺑﻨﺎ ﺑﺎ ﻣﺠﺴﻤﻪ ي ﺑـﺖ ﻫـﺎﯾﺶ آراﺳـﺘﻪ ﺷـﺪه ﺑﻮد: ﻋﺪاﻟﺖ، ﺗﺠﺎرت، ﮐﺸﺎورزي و ﺻﻨﻌﺖ.

ﺳﺘﻮن ﻫﺎي ﻧﺌﻮﮐﻼﺳﯿﮏ ﺷﺎﻫﺎﻧﻪ اي درﻫﺎي ورودي را اﺣﺎﻃﻪ ﮐﺮده ﺑﻮد.

در داﺧﻞ ﺑﻨﺎ، ﺳﺎﻟﻦ اﺻﻠﯽ ﻋـﺮﯾﺾ آن ﭼﻨـﺪان ﺑـﺰرگ ﺑـﻮد ﮐـﻪ ﺻـﺪﻫﺎ ﮐـﺎرﮔﺰار و ﮐﺎرﻣﻨـﺪ ﺑﻮرس را در ﺧﻮد ﺟﺎي دﻫﺪ.

ﻫﺮ روز ﺑﻪ ﻣﺪت ﯾﮏ ﺳﺎﻋﺖ، آﻧﺎن زﯾﺮ ﻧﻘﻮش ﺣﮏ ﺷﺪه ي ﭘﺮزرق و ﺑـﺮق و

ﭘﻨﺠﺮه ي ﺳﻘﻔﯽ ﺑﺰرگ اﯾﻦ ﺳﺎﺧﺘﻤﺎن اوراق ﻗﺮﺿﻪ داﺋﻤـﯽ دوﻟﺘﯽ ﻣﻌﺎﻣﻠـﻪ می ﮐﺮدﻧـﺪ ﮐـﻪ ﺑـﻪ آن ﻫـﺎ ﻣﯽ «ﻣﻘﺮري»میﮔﻔﺘﻨﺪ؛

اوراﻗﯽ ﮐﻪ در ﻃﻮل ﯾﮏ ﻗﺮن ﺟﺎه ﻃﻠﺒﯽ ﻫﺎي ﺟﻬـﺎﻧﯽ ﻓﺮاﻧﺴـﻪ را ﺗـﺄﻣﯿﻦ وﺟـﻪ ﮐـﺮده ﺑﻮد.

ﺑﻨﺎﯾﯽ ﺑﺎ اﺑﻬﺖ و ﺷﺎﻫﺎﻧﻪ در ﻣﺮﮐﺰ ﺷﻬﺮ و در ﻋﯿﻦ ﺣﺎل در ﻣﺮﮐﺰ ﺟﻬﺎن.

ﯾﺎ ﺣﺪاﻗﻞ در ﻧﺨﺴـﺘﯿﻦ دﯾـﺪار ﻟﻮﯾﯽ ﺑﺎﺷﻠﯿﻪاز آن در ﺳﺎل18924.اﯾﻦ ﺳﺎﺧﺘﻤﺎن ﭼﻨﯿﻦ ﺑﻪ ﻧﻈﺮ رﺳﯿﺪ.

زندگینامه:

ﯾﺘﯿﻤﯽ ﺷﻬﺮﺳﺘﺎﻧﯽ و در اوان دﻫﻪ ي ﺳﻮم ﻋﻤﺮ ﺧﻮد ، ﺗﺎزه ﺧﺪﻣﺖ ﺳﺮﺑﺎزي ﺗﻤﺎم ﮐﺮده به پاریس رﺳﯿﺪه ﺑﻮد؛

ﻣﯽ ﺧﻮاﺳﺖ ﺑﺮاي اداﻣﻪ ي ﺗﺤﺼﯿﻞ ﺑﻪ داﻧﺸﮕﺎه ﭘﺎرﯾﺲ ﺑﺮود.

ﻣﺼـﻤﻢ ﺑـﻮد ﺑـﻪ رﻏـﻢ ﻫﻤـﻪ ي ﻣﺸﮑﻼت رﯾﺎﺿﯿﺪان ﯾﺎ ﻓﯿﺰﯾﮑﺪان ﺑﺸﻮد، اﻣﺎ

ﺧﻮاﻫﺮ و ﺑﺮادر ﺧﺮدﺳﺎﻟﯽ ﻫﻢ داﺷﺖ ﮐﻪ ﺑﺎﯾﺪ از آﻧـﺎن ﮐـﻪ در ﺷﻬﺮﺳﺘﺎن ﻣﺎﻧﺪه ﺑﻮدﻧﺪ، ﺣﻤﺎﯾﺖ ﻣﺎﻟﯽ ﻣﯽ ﮐﺮد.

اﯾﻦ اواﺧﺮ ﮐﺴﺐ وﮐﺎر ﺧـﺎﻧﻮادﮔﯽ را ﻓﺮوﺧﺘـﻪ ﺑـﻮد، ﭘﻮﻟﯽ ﻓﺮاﻫﻢ ﮐﺮده ﺑﻮد

ﮐﻪ ﻓﻌﻼً ﮐﻔﺎﯾﺖ اﯾﺎم ﻣﯽ ﮐﺮد، اﻣﺎ ﻣﯽ داﻧﺴﺖ ﮐﻪ اﯾﻦ ﭘﻮل ﺗﻪ ﺧﻮاﻫﺪ ﮐﺸﯿﺪ.

و ﺑﻪ اﯾﻦ دﻟﯿﻞ ﺑﻮد ﮐﻪ وﻗﺘﯽ ﻫﻤﮑﻼﺳﺎﻧﺶ ﺗﻤـﺎم وﻗـﺖ درس ﻣـﯽ ﺧﻮاﻧﺪﻧـﺪ,ﺑﺎﺷـﻠﯿﻪ ﻧﺎﭼـﺎر ﺑـﻮد ﮐـﺎر ﮐﻨـﺪ.

ﺧﻮﺷﺒﺨﺘﺎﻧﻪ، ﺑﺎ آﻣﺎدﮔﯽ اي ﮐﻪ ﺑﺮاي ﻣﺤﺎﺳـﺒﺎت داﺷـﺖ و ﻧﯿـﺰ ﺗﺠﺮﺑـﻪ ي

ﮔـﺮان ﻗـﺪري ﮐـﻪ از ﮐﺎﺳـﺒﯽ ﺧﺎﻧﻮادﮔﯽ ﺑﺎ ﻣﺸﻘﺖ اﻧﺪوﺧﺘﻪ ﺑﻮد، ﺗﻮاﻧﺴـﺖ ﺷـﻐﻠﯽ در ﺑـﻮرس ﭘـﺎرﯾﺲ دﺳـﺖ وﭘـﺎ ﮐﻨـﺪ.

ﺑـﻪ ﺧـﻮدش دﻟﺪاري ﻣﯽداد ﮐﻪ اﯾﻦ ﮐﺎر ﻣﻮﻗﺘﯽ اﺳﺖ.

ﻫﺮﭼﻨﺪ«ﻣـﺎﻟﯽ »روزﻫـﺎﯾﺶ را ﭘـﺮ ﻣـﯽ ﮐـﺮد، اﻣـﺎ ﺷـﺐ ﻫـﺎرا داشت که

«ﻓﯿﺰﯾﮏ»را ﮐﺎر ﮐﻨﺪ. ﺑﺎﺷﻠﯿﻪ ﮐﻼﻓﻪ و ﻋﺼﺒﯽ ﻫﺮ روز ﺑﻪ ﺧﻮدش ﻓﺸﺎر ﻣﯽ آورد.

دسته‌ها
کتاب ها کناب ها

معامله گر منظم